WIBOR, czyli skrót od Warsaw Interbank Offered Rate, to wskaźnik, który jest składową oprocentowania m.in. kredytów bankowych o zmiennej stopie procentowej. WIBOR ustalany jest niemal codziennie. Wzrost jego poziomu oznacza wzrost rat, m.in. kredytów hipotecznych. Najbardziej popularne przy kredytach są WIBOR 3M i WIBOR 6M. Odzwierciedlają one wysokość oprocentowania pożyczek międzybankowych na okres odpowiednio 3 i 6 miesięcy. Wyliczany jest on jako średnia arytmetyczna wielkości oprocentowania w największych bankach krajowych, przy odrzuceniu wartości skrajnych.

Z racji, że polski rynek bankowy charakteryzuje się nadpłynnością, często nie było konieczności pożyczania przez banki kapitału. W takich sytuacjach wskaźnik był ustalany na podstawie deklaracji banków – co z pewnością odbiega od rzeczywistego kosztu pozyskania kapitału.

WIRON - Over Night

WIRON jest kalkulowany na podstawie danych transakcyjnych terminu zapadalności O/N, czyli na oprocentowaniu depozytów OverNight. Pod uwagę brane są stawki OverNight z wyznaczonego okresu, a następnie wyliczany jest procent składany z poszczególnych dni.

W skład rynku referencyjnego indeksu WIRON, biorąc pod uwagę perspektywę Procedury Przekazywania Danych, wchodzą transakcje instytucji finansowych, a także dużych przedsiębiorstw. Dużo większa liczba depozytów na tym rynku rozwiązuje zarzut stawiany wcześniej wobec WIBORu, że nie odnosi się on do realnych transakcji.

Realne różnice WIRON i WIBOR

Wartość WIRON-u jest niższa niż WIBOR-u, dlatego jego wprowadzenie przełoży się na obniżenie wysokich rat, a co za tym idzie kosztu kredytów.

Załóżmy, że pożyczymy od banku 400 000 zł na 30 lat, i będziemy spłać kredyt w ratach równy, to rata kredytu oparta na stawce WIRON będzie niż o 340 zł, a do banku oddamy ponad 100 000 zł odsetek mniej, niż przy kredycie opartym na stawce WIBOR.